Kredito rizikos apibrėžimas
Kredito rizika reiškia nuostolių, atsirandančių dėl to, kad skolininkas nesugeba grąžinti paskolos ar neįvykdyti skolinių įsipareigojimų, tikimybę. Kitaip tariant, tai nurodo galimybę, kad skolintojas ar kreditorius negali gauti skolos pagrindinės ir palūkanų dalies, dėl ko nutrūksta pinigų srautas ir padidėja inkasavimo išlaidos.
Be to, ji apima ir kitas panašias rizikas, tokias kaip rizika, kad obligacijų emitentas gali negalėti sumokėti jos galiojimo metu, arba rizika, atsirandanti dėl draudimo bendrovės negalėjimo sumokėti reikalavimo. Siekdami sušvelninti kredito riziką, skolintojai, norėdami įvertinti būsimo skolininko patikimumą, paprastai naudoja įvairius kredito stebėjimo metodus.
Kredito rizikos rūšys
Ją galima skirstyti į tris rūšis - kredito įsipareigojimų neįvykdymo rizika, koncentracijos rizika ir šalies rizika. Pažvelkime į kiekvieną iš jų atskirai:
1 - kredito įsipareigojimų neįvykdymo rizika
Kredito įsipareigojimų neįvykdymo rizika apima paskolos davėjo patirtų nuostolių rūšį, kai skolininkas negali grąžinti visos sumos, arba kai skolininkas jau praeina 90 dienų po skolos grąžinimo termino. Šios rūšies kredito rizika daro įtaką beveik visoms finansinėms operacijoms, kurios yra pagrįstos kreditu, pvz., Vertybiniais popieriais, obligacijomis, paskolomis ar išvestinėmis finansinėmis priemonėmis. Kredito neįvykdymo rizika yra priežastis, kodėl visi bankai, prieš patvirtindami jiems kreditines korteles ar asmenines paskolas, kruopščiai analizuoja būsimų klientų kreditą.
# 2 - koncentracijos rizika
Koncentracijos rizika yra rizikos rūšis, atsirandanti dėl reikšmingo bet kurio asmens ar grupės poveikio, nes bet koks neigiamas įvykis gali sukelti didelių nuostolių pagrindinėms banko operacijoms. Koncentracijos rizika paprastai siejama su reikšminga vienos įmonės, pramonės šakos ar asmens rizika.
# 3 - šalies rizika
Šalies rizika yra rizikos rūšis, kuri pastebima, kai suvereni valstybė per naktį sustabdo mokėjimus už įsipareigojimus užsienio valiuta, o tai lemia įsipareigojimų nevykdymą. Šalies rizikai daugiausia įtakos turi šalies makroekonominiai rodikliai, o esminis vaidmuo tenka ir šalies politiniam stabilumui. Šalies rizika taip pat vadinama valstybės rizika.
Kredito rizikos formulė
Vienas paprasčiausių kredito rizikos nuostolių apskaičiavimo metodų yra tikėtinų nuostolių formulė, kuri apskaičiuojama kaip įsipareigojimų neįvykdymo tikimybės (PD), pozicijos įsipareigojimų neįvykdymo atveju (EAD) sandauga ir vienas atėmus nuostolius suteikė įsipareigojimų neįvykdymą (LGD). Matematiškai jis vaizduojamas kaip
Numatomi nuostoliai = PD * EAD * (1 - LGD)1 pavyzdys
Tarkime, kad prieš metus įmonei buvo suteiktas 1 000 000 USD kreditas. Šiais metais bendrovė pradėjo patirti tam tikrų veiklos sunkumų, dėl kurių atsirado likvidumo krizė. Nustatykite numatomą pozicijos nuostolį, jei įmonė nevykdo įsipareigojimų. Atkreipkite dėmesį, kad nuostoliai yra 55%.
Atsižvelgiant į tai,
- Ekspozicija pagal numatytuosius nustatymus, EAD = 1 000 000 USD
- Įsipareigojimų neįvykdymo tikimybė, PD = 100% (nes laikoma, kad įmonė nevykdo įsipareigojimų)
- Nuostolis, nurodytas pagal nutylėjimą, LGD = 68%
Todėl tikėtiną nuostolį galima apskaičiuoti naudojant aukščiau pateiktą formulę,
= 100% * 1 000 000 USD * (1–55%)
Numatomas nuostolis = 450 000 USD
Todėl tikėtinas šios pozicijos nuostolis yra 450 000 USD.
2 pavyzdys
Tarkime, kad „ABC Bank Ltd“ paskolino įmonei, užsiimančiai nekilnojamojo turto verslu, 2 500 000 USD paskolą. Pagal banko vidinę reitingų skalę bendrovė buvo įvertinta A reitinge, atsižvelgiant į pramonės cikliškumą. Įvykdžius įsipareigojimų neįvykdymo tikimybę ir nuostolius, vidinis reitingas yra atitinkamai 0,10% ir 68%. Pagal pateiktą informaciją nustatykite ABC Bank Ltd tikėtinus nuostolius.
Atsižvelgiant į tai,
- Ekspozicija pagal numatytuosius nustatymus, EAD = 2 500 000 USD
- Įvykdymo tikimybė, PD = 0,10%
- Nuostolis, nurodytas pagal nutylėjimą, LGD = 68%
Todėl tikėtiną nuostolį galima apskaičiuoti naudojant aukščiau pateiktą formulę,
= 0,10% * 2 500 000 USD * (1–68%)
Numatomas nuostolis = 800 USD
Todėl tikėtini „ABC Bank Ltd“ nuostoliai iš šios pozicijos yra 800 USD.
Privalumai
- Tvirtas kredito rizikos valdymas pagerina gebėjimą numatyti ir prognozuoti, o tai padeda įvertinti galimą bet kokio sandorio riziką.
- Bankai gali naudoti kredito rizikos modelius, kad įvertintų paskolų, kurias galima finansuoti būsimiems ar naujiems skolininkams, lygį.
- Jis gali būti naudojamas kaip alternatyva tradicinėms kainodaros ir apsidraudimo galimybių strategijoms ir metodams.
Trūkumai
- Nepaisant to, kad kredito rizikai įvertinti naudojami keli kiekybiniai metodai, skolintojai turi remtis kai kuriais sprendimais, nes vis tiek neįmanoma moksliškai įvertinti visos rizikos.
- Tvirtas rizikos valdymas gali būti labai brangus reikalas.
- Yra daugybė kredito rizikos modelių, todėl skolintojams sunku nuspręsti, kurį iš jų naudoti. Paprastai skolintojai naudoja vieną iš modelių ir laikosi vieno modelio, tinkančio visiems, o tai iš esmės yra neteisinga.
Išvada
Dauguma bankų patobulino kredito rizikos valdymą naudodami novatoriškas technologijas. Tokios naujovės padidino bankų galimybes įvertinti, nustatyti ir kontroliuoti kredito riziką įgyvendinant „Bazelis III“.
