Teigiamos koreliacijos apibrėžimas
Teigiama koreliacija yra teigiamas ryšys tarp dviejų kintamųjų, kur kintamųjų judesiai yra teigiamai susieti, todėl, jei vienas kintamasis kyla į viršų, o kitas kintamasis taip pat didėja, ir atvirkščiai.
Paaiškinimas
- Tai laipsnis, kuriuo du kintamieji veikia panašiai. Tarkime, kad tarp dviejų kintamųjų teigiama koreliacija yra sakoma 1. Tada tai reiškia, kad abu kintamieji veikia lygiai taip pat. Jei vienas padidės 10%, tai kitas taip pat padidės 10% ir atvirkščiai.
- Koreliacija +0,5 reiškia, kad jei vienas kintamasis padidės 10%, kitas kintamasis padidės 5%. Taigi jis suteikia mums vieno kintamojo priklausomybės nuo kito laipsnį. Tai labai svarbu prognozuojant finansų krizę ir nustatant akcijų kainas. Tai kyla iš kovariacijos.
- Kovariacija suteikia linijinio ryšio tarp dviejų kintamųjų kryptį. Kovarsija gali turėti bet kokias teigiamas ir neigiamas vertybes.
- Tarkime, kad kintamumas tarp kintamųjų X ir Y yra 1000, o kintamumas tarp kintamųjų M ir K yra 2000. Matydami 1000 ir 2000, galite pasakyti, kad ir XY, ir MK yra teigiamai susiję. Reiškia, jei vienas kils aukštyn, tai kiti taip pat kils, tačiau negalima sakyti, kad ryšys tarp MK yra dvigubai tvirtesnis nei santykis tarp XY. Taigi kovariacija tik nurodo kryptį. Koreliacija yra standartizuota kovariacijos forma, kuri ribojasi nuo +1 iki -1. Tai suteikia ir kryptį, ir jėgą.
COV (X, Y) = kovariacija tarp X ir Y
- SDX = X standartinis nuokrypis
- SDY = Y standartinis nuokrypis
Tipai
Iš esmės yra trys teigiamų koreliacijų tipai -
1 - stipri koreliacija (+1,0)
Kai vienas kintamasis juda viena kryptimi, kiti kintamieji taip pat juda ta pačia kryptimi tuo pačiu laipsniu, tada tai yra stipri. Jis svyruoja nuo Didesnė nei „+0,8“ iki „+1,0“. +1 koreliacija rodo, kad kintamieji yra visiškai teigiamai susiję. Reiškia, jei vienas kintamasis juda 10%, tai kiti kintamieji taip pat judės 10% ta pačia kryptimi. Taigi tai suteikia jėgų ir krypties.
2 - vidutinė koreliacija (+0,5)
Kai vienas kintamasis juda viena kryptimi, kiti kintamieji taip pat juda ta pačia kryptimi, tačiau jo laipsnis nėra tas pats. Tarkime, viena akcija padidėjo 10%, o kita - 5%, tada abi akcijos juda ta pačia kryptimi, tačiau dydis nėra tas pats.
# 3- Žema koreliacija (+0,2)
Čia abu kintamieji juda ta pačia kryptimi, tačiau laipsnis labai skiriasi. Jei vienas kintamasis duoda 10% grąžą, tai kitas gali pateikti 2% grąžą. Taigi tai matant galima tik nuspėti, kad jie judės ta pačia kryptimi, tačiau judėjimo iš to yra tikrai mažai.
Teigiamos koreliacijos pavyzdžiai
Toliau pateikiami pavyzdžiai, kaip geriau suprasti sąvoką -
1 pavyzdys
Padidėjus benzino kainai, padidėja elektros priežiūros poreikis. Taigi kiekvieną kartą, padidėjus benzino kainai, nustatyta, kad elektromobilių paklausa padidėjo, tarkime, abiejų produktų koreliacija yra +0,8.
2 pavyzdys
Akcijų ir rinkų koreliaciją „Beta“ matuoja „Finance“. Jei akcijų beta yra 1, tai reiškia, kad jei rinka vidutiniškai duoda 10% grąžą, tai akcijos taip pat duos 10% grąžą. Taigi juda lygiai taip pat, kaip ir rinka.
Jei akcijos su „Beta 1“ bus pridėtos prie portfelio, atkartojančio akcijų indeksą, portfelio rizika išliks nepakitusi. Jei bus pridėtos akcijos su „Beta 0.5“, tai sumažins bendrą portfelio riziką, nes akcijos yra mažiau rizikingos nei rinka. Panašiai ir akcijų, kurių Beta yra daugiau nei 1, padidės bendra portfelio rizika.
3 pavyzdys
Empiriškai nustatyta, kad padidėjus šalies BVP, padidėja ir prabangos prekių paklausa. Taigi tiek prabangos prekių paklausa, tiek BVP turi teigiamą koreliaciją.
4 pavyzdys
Obligacijos kaina teigiamai koreliuoja su kupono norma. Jei obligacijos kuponų norma yra aukšta, tada jos kaina taip pat bus aukšta, nes obligacija suteikia didesnius kuponus, taigi obligacija bus patrauklesnė rinkoje, o jos kaina taip pat pradės kilti, kad būtų ignoruojama obligacijų rizika. obligacija.
5 pavyzdys
Didėjant tam tikros šalies eksportui, didėja namų valiutos paklausa tarptautinėje valiutų rinkoje, nes žmonėms reikės jūsų namų valiutos norint atsiskaityti už jūsų šalyje įsigytas prekes. Taigi namų valiuta pradeda brangti. Tai yra teigiama valiutos ir eksporto koreliacija.
Teigiama koreliacija vs neigiama koreliacija
Teigiama koreliacija rodo teigiamą kintamųjų tiesinį judėjimą ta pačia kryptimi. Jei viena akcija didėja, o kartu didėja ir kita, tai yra teigiama koreliacija. Neigiama koreliacija yra tada, kai abu kintamieji veikia priešinga kryptimi. Jei vienos atsargos padidėja, o kitos sumažėja, jos rodo neigiamą koreliaciją. Teigiama ir neigiama koreliacija yra daugelyje žaliavų, akcijų ir kitų finansinių priemonių
Išvada
Teigiama koreliacija yra labai svarbi priemonė, padedanti įvertinti teigiamą tiesinį ryšį tarp dviejų kintamųjų. Tai yra svarbiausia priemonė, kuria investuotojai ir fondų valdytojai naudojasi, kad padidintų ar sumažintų portfelio riziką. Tai padeda mums iš anksto numatyti daugelį finansinių nuosmukių. Jei tam tikra rinka yra teigiamai susijusi su BVP, o jei BVP kris, tuomet galima numatyti, kad ir rinka kris. Taigi koreliacijų tarp kintamųjų stebėjimas padės mums suprasti vieno kintamojo judėjimą kito atžvilgiu.
