Nuosavo kapitalo daugiklio apskaičiavimo formulė
Nuosavo kapitalo daugiklio formulė apskaičiuoja bendrą turto ir viso nuosavo kapitalo dalį; šis santykis yra įmonės finansinis svertas, nustatantis, kiek kartų įmonė turi įmonės nuosavo kapitalo, palyginti su jos turtu.
Nuosavo kapitalo daugiklis palygina visą įmonės turtą su įmonės akcininkų nuosavybe. Tai finansinio sverto koeficientas, kuris padeda išsiaiškinti, kiek įmonės turto finansuoja nuosavas kapitalas.
Nuosavo kapitalo daugiklio formulė = visas turtas / visas akcininkų nuosavas kapitalas
Paaiškinimas
Nelygybės daugiklio formulė yra du komponentai, kuriuos reikia aptarti.
- Pirma, mes turime visą turtą. Į bendrą turtą įtrauksime ir trumpalaikį, ir ilgalaikį turtą. Trumpalaikio turto pavyzdžiai yra skolininkai, atsargos, išankstinio apmokėjimo išlaidos ir tt bendrovės lapas.
- Antra, turime visą akcininkų nuosavybę. Mes visi žinome, kad akcininkų nuosavybė yra viena iš kritiškiausių keturių finansinių ataskaitų, į kurią turėtų atkreipti dėmesį kiekvienas investuotojas. Į akcininkų nuosavybę įtrauksime ir paprastąsias, ir privilegijuotąsias akcijas.
Šis santykis yra gana naudingas santykis visiems investuotojams, nes jis padeda suprasti finansinį svertą
įmonės amžius.
Pavyzdžiai
Štai praktinis pavyzdys, kaip geriau suprasti šią formulę.
„Tee Wear“ turi šią informaciją -
- Trumpalaikis turtas - 36 000 USD
- Ilgalaikis turtas - 144 000 USD
- Bendras akcininkų nuosavas kapitalas - 540 000 USD
Sužinokite „Tee Wear“ nuosavo kapitalo daugiklį.
Pirmiausia išsiaiškinsime bendrą turtą.
- Visas turtas = (trumpalaikis turtas + ilgalaikis turtas) = (36 000 USD + 144 000 USD) = 180 000 USD.
- Bendra akcininkų nuosavybė jau yra 540 000 USD.
Naudodami nuosavo kapitalo daugiklio formulę, gauname -
- Nuosavo kapitalo daugiklis = visas turtas / visas akcininkų nuosavas kapitalas = 180 000 USD / 540 000 USD = 1/3 = 33,33%.
Atsižvelgdami į pramonės standartą, galime išsiaiškinti, ar šis santykis yra didesnis, ar mažesnis. Tam kiekvienas investuotojas turi pažvelgti į kitas panašios pramonės įmones ir žvelgti į skirtingus finansinius rodiklius.
Nuosavo kapitalo daugiklis - „Godaddy“ prieš „Facebook“
- Iš aukščiau pateikto grafiko pažymime, kad „Godaddy“ turi didesnį nuosavybės koeficientą - 6,73 karto, o „Facebook“ nuosavo kapitalo daugiklis yra mažesnis - 1,09 karto.
- Tai reiškia, kad „Godaddy“ turi didesnę turto sumą vienam nuosavo kapitalo vienetui ir yra labai priklausoma nuo skolos finansuodama savo turtą. Kadangi „Facebook“ turi labai dauginamąjį kapitalą (~ 1,09), tai reiškia, kad jis nepriklauso nuo skolų.
Naudoja
Naudodamas šį daugiklį, investuotojas gali sužinoti, ar įmonė daugiau investuoja į skolas, ar daugiau į nuosavą kapitalą.
- Jei nuosavo kapitalo koeficientas yra didesnis, tai rodo, kad įmonė yra per daug priklausoma nuo skolos finansuodama. Tai taip pat reiškia, kad investuoti į įmonę investuotojui būtų per daug rizikinga.
- Jei nuosavo kapitalo daugiklio koeficientas yra mažesnis, tai parodo, kad įmonė daugiausia gaunama iš nuosavo kapitalo, o skolos finansavimas yra mažas. Tai taip pat reiškia, kad įmonė neturi daug finansinių svertų, kad galėtų artimiausiu metu gerai augti.
- Idėja išsiaiškinti nuosavo kapitalo koeficientą yra subalansuoti skolos ir nuosavo kapitalo santykį. Nėra pagrindinės taisyklės, tačiau jei įmonės skolos ir nuosavo kapitalo santykis yra 2: 1; galima sakyti, kad tai palaiko puikią skolos ir nuosavo kapitalo pusiausvyrą.
Kadangi negalite sužinoti tikro įmonės vaizdo, žiūrėdami tik vieną koeficientą, daug ko nežinote, žiūrėdami tik į nuosavo kapitalo koeficientą. Tai padėtų, jei jūs taip pat pažvelgtumėte į su dividendais susijusius santykius, pelningumo rodiklius, skolos ir nuosavo kapitalo santykį bei kitus finansinius rodiklius, kad suprastumėte holistinį požiūrį į įmonės požiūrį. Pažvelgus į visus rodiklius, jūs taip pat gausite tvirtą pagrindą atsargiam sprendimui priimti.
Nuosavo kapitalo daugiklio skaičiuoklė
Galite naudoti šią nuosavo kapitalo daugiklio skaičiuoklę
| Bendras turtas | |
| Visas akcininkų nuosavas kapitalas | |
| Nuosavo kapitalo daugiklio formulė | |
| Nuosavo kapitalo daugiklio formulė = |
|
|
Apskaičiuokite nuosavo kapitalo daugiklį „Excel“
Atlikime tą patį pirmiau pateiktą pavyzdį „Excel“. Tai labai paprasta. Turite pateikti du viso turto ir nuosavo kapitalo daugiklio įvestis. Pateiktame šablone galite lengvai apskaičiuoti nuosavo kapitalo koeficientą.
Pirmiausia išsiaiškinsime bendrą turtą.
Dabar rasime nuosavo kapitalo daugiklį.
