Kas yra algoritminė prekyba?
Algoritminė prekyba, dar vadinama „Algo“ prekyba, yra automatizuotos prekybos variantas, kuris iš esmės apima automatinių platformų ir pažangių matematikos bei kompiuterių programavimo įrankių naudojimą, siekiant paskatinti prekybos sandorius finansų rinkose. Sistemoje naudojamas matematinis modelis arba algoritmas arba standartizuotas instrukcijų rinkinys, palengvinantis pirkimo ar pardavimo signalų pateikimą finansų rinkose ir palengvinantis prekybą nedalyvaujant žmonėms.
Algoritminės prekybos komponentai
# 1 - algoritmas
Algoritmą galima apibrėžti kaip komandų rinkinį, atliekantį tam tikras pasikartojančias funkcijas. Jis taip pat gali būti sukurtas tam tikroms problemų sprendimo situacijoms patenkinti. Tai padeda lengvai palengvinti duomenų apdorojimą ir nustatyti tendencijas.
2 - kompiuterių programa ir automatizuotos prekybos platformos
Automatizuota prekybos platforma suteikia galimybę įgyvendinti programuotojų sukurtą algoritmą. Ji, kaip platforma, vykdo kompiuterių programas, kurias sukūrė programuotojai ir treideriai, taip palengvindami pirkimo ir pardavimo pavedimus finansų rinkose. Šios platformos taip pat padeda atlikti pradinių prekybininkų ar programuotojų sukurtų algoritmų patikrinimą prieš juos diegiant.
# 3 - techninė analizė
Techninė analizė apima išvardytų vertybinių popierių kainų pokyčių finansų rinkose tyrimą ir analizę. Yra keli metodai, tokie kaip 150 dienų slenkamasis vidurkis, 200 dienų slenkamasis vidurkis, dvigubas eksponentinis slenkamasis vidurkis, atsitiktiniai osciliatoriai, kurie padeda nustatyti konkretaus vertybinio popieriaus kainų tendencijas.
Techninės analizės metodai gali būti sukurti kaip algoritmas. Savo ruožtu juos galima paversti kompiuterine programa, kurią vėliau galima panaudoti finansų rinkose, kad būtų automatizuota prekybos funkcija.
# 4 - atgalinis testavimas
Atgalinis patikrinimas yra algoritmo testavimo procesas ir patikrinimas, ar strategija duos rezultatus, kaip tikėjosi prekybininkas. Tai apima programuotojo sukurtos strategijos patikrinimą remiantis istoriniais rinkos duomenimis. Atgalinis patikrinimas leidžia prekybininkui nustatyti spąstus, kurie galėjo atsirasti, jei strategija būtų naudojama su tiesioginės rinkos sandoriais.
Algoritminės prekybos pavyzdžiai
Tarkime, kad rizikos draudimo fondas sukūrė kiekybinį modelį. Jie sukūrė kompiuterinę programą, kuri perkelia modelį į finansų rinką. Kompiuterinė programa dinamiškai vertina rinkos situaciją ir taip įgyvendina apsidraudimo strategiją, atsižvelgdama į rinkos nuotaikas.
- Tarkime, kad prekybininkas laikosi prekybos kriterijaus, kad jis visada perka 100 akcijų, kai akcijų kaina viršija dvigubą eksponentinį slenkantį vidurkį.
- Tuo pačiu metu jis pateikia pardavimo užsakymą, kai akcijų kaina nukrenta žemiau dvigubo eksponentinio slankiojo vidurkio.
- Prekybininkas gali samdyti kompiuterio programuotoją, kuris galėtų suprasti dvigubo eksponentinio slankiojo vidurkio sąvoką.
- Programuotojas gali sukurti kompiuterio kodą, kuris atliktų minėtas dvi instrukcijas.
- Kompiuterinę programą galima padaryti tokią dinamišką, kad ji galėtų stebėti tiesiogines finansų rinkų kainas ir, savo ruožtu, suaktyvinti pirmiau nurodytas instrukcijas.
- Kompiuterio programa arba algoritmas taupo prekybininko laiką, kai jis nori patekti į prekybos platformas, stebėti kainas ir tada pateikti prekybos pavedimus.
Praktinis pritaikymas
- „Flash“ avariją 2010 m. Galima laikyti prekybos algoritmais pavyzdžiu. Šioje krizėje buvo greitai vykdomi vertybinių popierių pardavimo pavedimai. Taip pat buvo greitai atsiimti vertybinių popierių prekybos pavedimai ir buvo vykdomi aukšto dažnio sandoriai.
- Vėliau reguliavimo institucijos padėjo automatinius jungiklius, kad tokios „avarijos“ nepasikartotų finansų rinkose. Jie taip pat užkirto kelią algos prekybai turėti tiesioginę prieigą prie biržų.
Privalumai
- Pradinė prekyba padeda sumažinti sandorio išlaidas.
- Sandoriai įtraukiami į sistemą nereikalaujant žmogaus įsikišimo.
- Jie prekiauja algomis be jokių emocijų ir šališkumo.
- „Algo“ sandorių užsakymas atliekamas akimirksniu ir geriausiomis įmanomomis kainomis.
- Tai taip pat padeda pasiekti geriausią rinkos laiką.
- Tai padeda efektyviai ir greičiau apdoroti didelius užsakymus.
Trūkumai
- Reguliavimo institucijos visada montuoja automatinius jungiklius, o tai riboja algos prekybos funkcionalumą.
- Prekiautojų algomis teikiamas likvidumas gali beveik išnykti per akimirką ar kelias sekundes.
- Pradinių sandorių vykdymo greitis be žmonių įsikišimo gali neigiamai paveikti tiesioginius sandorius ir atsiskaitymus, o tai dar labiau apriboja prekybos platformų ir finansų rinkų funkcionalumą.
- Reguliavimo institucijai sunku atskirti prekybą, kurią vykdo žmogus, ir prekybą, kurią palengvina algoritmas. Taigi jie visada padidina rinkos dalyvių skaičių, kai įtaria, kad sandoriai vykdomi per algoritminius sandorius.
- Jei nestebimi algos sandoriai, jie gali sukelti nereikalingą finansų rinkų svyravimą.
Apribojimai
- Algoritmo sukūrimas gali būti labai sudėtingas ir sudėtingas.
- Kadangi algoritmo sukūrimo metodas yra mokslinis, tradiciniam prekybininkui sunku išmokti tokio požiūrio ir taikyti tokius algoritmus kasdienėje veikloje.
- Algoritmų kūrimas paprastai apima prognozuojamų ir kiekybinių modelių kūrimą. Jei tokie modeliai nebus išbandyti atgal, jie gali sukelti didžiulius nuostolius tradiciniams prekybininkams, kurie gali juos naudoti be atgalinių bandymų.
- Algoritmas negali panaikinti ir peržengti subjektyvaus vertinimo, kuris yra finansų rinkose.
Algoritminė prekyba - svarbūs dalykai
- Prekyboje algoritmais naudojamasi kompiuterinėmis programomis.
- Prieš vykdant algos sandorius finansų rinkose, visada rekomenduojama atlikti automatinės strategijos patikrinimą.
- Prekybą algoritmais naudoja didelę grynąją vertę turintys asmenys ir instituciniai investuotojai.
- Daugelis institucinių investuotojų moka komisinius pradedantiems programuotojams už nedidelio kodo gabalo sukūrimą, kuris suteikia investuotojams pelningą grąžą.
Išvada
Prekyba algoritmais yra mechanizmas, palengvinantis pirkimo ir pardavimo pavedimus finansų rinkose, naudojant algoritmą, kuris vykdomas kompiuterinėmis programomis. Sukurtas apibrėžtas kriterijus, susijęs su programuojamu kodu ir įtraukiamas į automatizuotas platformas, kad būtų galima vykdyti sandorius finansų rinkose. Algoritmo sandorių vykdymas yra labai greitas ir gali sukelti galimą katastrofą finansų rinkose.
Siekdamos stebėti tokius sandorius, reguliavimo institucijos kritinėse vietose montuoja automatinius jungiklius. Apsidraudimo fondai ir instituciniai investuotojai yra pagrindiniai prekybos algoritmais vartotojai, nes tai padeda jiems užimti vietą ir labai lengvai vykdo didelius prekybos pavedimus. Jie taip pat padeda kurti prekybos strategijas, pavyzdžiui, vienu metu užimti ilgąsias ir trumpąsias pozicijas, kad sistemingai ir atsargiai būtų tvarkomos vienkartinės sumos.
